تحلیل بنیادی هرمز | فولاد هرمزگان جنوب

213
telegram nokhbegan-start
تحلیل بنیادی هرمز | فولاد هرمزگان جنوبReviewed by سایت تحلیلها on Nov 24Rating: 5.0تحلیل بنیادی هرمز | فولاد هرمزگان جنوبتحلیل بنیادی هرمز | فولاد هرمزگان جنوب

تحلیل بنیادی هرمز

تاریخچه شرکت و جایگاه شرکت در صنعت

شرکت فولاد هرمزگان در 26 ام مرداد ماه 1390 در اداره ثبت شرکت ها و مالکیت صنعتی بندر عباس به ثبت رسید و فعالیت خود را آغاز نمود . فعالیت اصلی شرکت، تولید اسلب )تختال فولادی( به عنوان محصول اصلی و تولید آهن اسفنجی، بریکت، آهک به عنوان محصولات فرعی می باشد، گفتنی است ماده اولیه اصلی شرکت گندله می باشد که عمدتاً از گل گهر تامین می شود. واحد احیاء مستقیم )کارخانه آهن سازی( با ظرفیت سالانه 1,650,000 هزار تن آهن اسفنجی که در نوع خود یک رکورد بی نظیر ساخت در کشور می باشد اجرا و در مهر ماه 1387 وارد فاز راه اندازی سرد و در اسفند ماه همان سال راه اندازی شد.

صنعت فولاد در ایران

ارزیابی وضعیت صنعت فولاد در ایران با تفکیک دو بخش فلزات اساسی و فلزات ساختمانی صورت گرفته است. صنعت فلزات اساسی از حیث ایجاد ارزش افزوده در صنعت کشور، جایگاه در خور توجهی را به خود اختصاص داده است. به طوری که ارزش افزوده فلزات اساسی، 18 درصد برآورد م ی شود که با احتساب ارزش افزوده فلزات ساختمانی به بیش از 21 درصد می رسد. ضمن آنکه، حدود 10 تا 12 درصد اشتغال در کشور به این صنعت تعلق دارد . بررسی روند نماگرهای تولید در این صنعت طی 10 سال، یعنی از سالهای 1382 تا 1392 که از آخرین آمارهای کارگاه های صنعتی استخراج شده است، نشان می دهد که سهم تولید فلزات اساسی نسبت به سهم سایر اجزای صنعت به جز بخش مربوط به صنایع شیمیایی، پتروشیمی و تولید فرآورده های نفتی، روندی صعودی را تجربه کرده که افزایش این سهم همراه با کاهش محسوس سهم ارزش افزوده در صنعت خودرو بوده است. اگرچه به طور قطع نمی توان در مورد اشتغالزایی صنعت فلزات صنعتی سخنی به میان آورد، اما سهم این صنعت در اشتغال رو به افزایش بوده است.  در ادامه به تحلیل بنیادی هرمز می پردازیم.

ویژگی های منحصر به فرد فولاد هرمزگان

  • استفاده از سیستم کنترل آلودگی Dog House جهت کنترل و کاهش آلودگی برای نخستین مرتبه در کشور.
  • وجود یکی از پیشرفته ترین آب شیرین کن های جنوب کشور جهت استفاده از آب دریا در فرایند تولید.
  • تولید عریض ترین تختال کشور به عرض 2000 میلی متر جهت تولید لوله های انتقال نفت و گاز.
  • امکان تولید تختال به دو ضخامت 200 میلی متر و 250 میلی متر به منظور تنوع تولید و کسب جایگاه برتر در بازار.
  • تولید فولادهای پرکربن برای تولید فولادهایی با استحکام بالا
  • تولید سنگین ترین تختال کشور به وزن ۴6 تن.
  • استفاده از کوره آهک پزی عمودی دوقلو.
  • بالاترین سرعت ریخته گری تختال در کشور، حداکثر 1,6 متر بر دقیقه به منظور افزایش راندمان تولید.
  • استفاده از سیستم 95 درصد شارژ اسفنجی .

ترکیب سهامداران و تغییرات سرمایه


خبر مهم : نخبگان 6 پرشد و پذیرش دوره 7 نخبگان بورس شروع شد

پذیرش دوره نخبگان بورس 6  مجموعه خانه سرمایه تمام شد و ظرفیت این دوره پرشد . اما پذیرش دوره هفتم و آخرین دوره نخبگان بورس  سال 95 (دوره هفتم ) با رویکردی جدید در زمان برگزاری آغاز شد . برای اطلاعات بیشتر آشنایی بیشتر با این دوره می توانید عبارت " نخبگان" را به 5000100090 ارسال نمایید و یا اینجا کلیک کنید و در صفحه دوره فرم پذیرش را پر نمایید.
 

تحلیل بنیادی هرمز | فولاد هرمزگان جنوب تصویر تحلیل بنیادی هرمز

تحلیل بنیادی هرمز | فولاد هرمزگان جنوب تصویر تحلیل بنیادی هرمز

روند سود آوری شرکت فولاد هرمزگان جنوب

تحلیل بنیادی هرمز | فولاد هرمزگان جنوب تصویر تحلیل بنیادی هرمز

مواد اولیه شرکت

مهم ترین ماده اولیه شرکت گندله داخلی و خارجی می باشد که به ترتیب 67 % و 29 % از هزینه مواد را شامل می شوند.

تحلیل بنیادی هرمز | فولاد هرمزگان جنوب تصویر تحلیل بنیادی هرمز

درصد پوشش مواد اولیه

تحلیل بنیادی هرمز | فولاد هرمزگان جنوب تصویر تحلیل بنیادی هرمز

مقایسه نرخ های واقعی مصرف مواد اولیه طی سال با نرخ های بودجه 94

تحلیل بنیادی هرمز | فولاد هرمزگان جنوب تصویر تحلیل بنیادی هرمز

در نمودار فوق در تحلیل بنیادی هرمز ، نرخ مواد مصرفی آخرین بودجه شرکت با عملکرد واقعی 3 ماهه دوم مقایسه شده است که مشاهده می گردد نرخ محصولات قراضه و گندله خارجی بیشتر از بودجه و نرخ گندله داخلی و ملاس کم تر از بودجه محقق شده است.

هزینه مواد اولیه کارشناسی

تحلیل بنیادی هرمز | فولاد هرمزگان جنوب تصویر تحلیل بنیادی هرمزتحلیل بنیادی هرمز | فولاد هرمزگان جنوب تصویر تحلیل بنیادی هرمز

ترکیب مبلغ فروش شرکت فولاد هرمزگان

محصول اصلی شرکت اسلب داخلی و خارجی می باشد، که به ترتیب 9۴ درصد و 6 درصد مبلغ فروش را شامل می شود.

تحلیل بنیادی هرمز | فولاد هرمزگان جنوب تصویر تحلیل بنیادی هرمز

درصد پوشش مبلغی و مقدار فروش

تحلیل بنیادی هرمز | فولاد هرمزگان جنوب تصویر تحلیل بنیادی هرمز

مقایسه مقدار تولید و فروش براساس بودجه 6 ماهه

تحلیل بنیادی هرمز | فولاد هرمزگان جنوب تصویر تحلیل بنیادی هرمز

همانطور که در نمودار بالا مشاهده می شود، شرکت تنها 23 درصد از میزان تولید محصولاتش را بفروش می رساند . لازم به ذکر است که کل اهن اسفنجی تولید شده در فرایند تولید اسلب مورد استفاده قرار می گیرد.

مقایسه نرخ فروش واقعی 6 ماهه با نرخ فروش بوجه 94

تحلیل بنیادی هرمز | فولاد هرمزگان جنوب تصویر تحلیل بنیادی هرمز

بر اساس نمودار فوق نرخ فروش اسلب داخلی براساس براساس عملکرد 3 ماهه دوم 2 درصد بیشتر از بودجه و نرخ فروش اسلب صادراتی براساس عملکرد 3 ماهه دوم 10 درصد کم تر از بودجه می باشد.

بررسی فروش هرمز

تحلیل بنیادی هرمز | فولاد هرمزگان جنوب تصویر تحلیل بنیادی هرمزتحلیل بنیادی هرمز | فولاد هرمزگان جنوب تصویر تحلیل بنیادی هرمز

شرکت در 6 ماهه ابتدایی سال شرکت از لحاظ مقداری توانسته است به میزان ۴9 درصد از فروش خود را پوشش دهد . قیمت اسلب داخلی در بورس کالا نسبت به میانگین قیمت تابستان در حدود 3 درصد کاهش یافته است .ما نیز نرخ های تابستان را با 3 درصد کاهش برای پیش بینی کارشناسی در نظر گرفتیم. در مورد اسلب صادراتی شرکت به دلیل رکود و کاهش شدید تقاضای جهانی فولاد و کاهش قیمت آن، برای نیمه دوم سال صادرات در نظر نگرفته است ما نیز به همین منوال عمل کردیم.

صورت سود و زیان فولاد هرمزگان جنوب

تحلیل بنیادی هرمز | فولاد هرمزگان جنوب تصویر تحلیل بنیادی هرمز

با تغییر نرخ فروش محصولات و نرخ مواد اولیه مصرفی، و با این فرض که شرکت تا پایان سال مالی 94 می تواند مقدار فروش پیش بینی شده خود را کاملا پوشش دهد،در تحلیل بنیادی هرمز انتظار می رود، زیان شرکت به میزان 30 ریال برای هر سهم کاهش یافته و از مبلغ 89 ریال زیان پیش بینی شده در بودجه، به مبلغ 59 ریال زیان کاهش یابد. همچنین براساس برآورد کارشناسی، شرکت از 25 ریال زیان عملیاتی به 5 ریال سود عملیاتی برای هر سهم دست خواهد یافت.

 

منبع : کارگزاری آراد ایرانیان
منتشر شده در بخش تحلیل کارگزارن و مشاوران سرمایه گذاری برتر بازار بورس سایت تحلیلها

bashgah-banner

مطلب هنوز نظری ندارد

نطر گذاشتن